Journal Einreise Für Bargeldlos Ausübung Of Stock Optionen

ESOs Buchhaltung für Mitarbeiter-Aktienoptionen. By David Harper Relevanz über Zuverlässigkeit Wir werden nicht die heftige Debatte darüber überdenken, ob Unternehmen Aufwendungen für Mitarbeiter-Aktienoptionen sein wollen. Allerdings sollten wir zwei Dinge festlegen. Zuerst wollten die Experten des Financial Accounting Standards Board FASB verlangen Optionen, die sich seit Anfang der 90er Jahre verschoben haben. Trotz des politischen Drucks wurde der Aufwand mehr oder weniger unvermeidlich, wenn der IASB des Internationalen Rechnungshofes dies aufgrund des bewussten Kontrentums für die Konvergenz zwischen US - und internationalen Rechnungslegungsstandards forderte. Für die entsprechende Lesung siehe die Kontroverse über die Optionspanne , Unter den Argumenten gibt es eine legitime Debatte über die beiden primären Qualitäten der Buchhaltung Informationsrelevanz und Zuverlässigkeit Jahresabschlüsse zeigen den Standard von Relevanz, wenn sie alle wesentlichen Kosten des Unternehmens - und niemand ernsthaft leugnet, dass Optionen sind Kosten Kosten gemeldete Kosten in Finanzstatus Messen erreichen den Zuverlässigkeitsstandard, wenn sie in einer unvoreingenommenen und genauen Weise gemessen werden. Diese beiden Qualitäten von Relevanz und Zuverlässigkeit kollidieren oft im Rechnungslegungsrahmen. Zum Beispiel werden Immobilien zu historischen Anschaffungskosten bilanziert, da historische Kosten zuverlässiger, aber weniger relevant sind als Marktwert - das heißt, wir können mit Zuverlässigkeit messen, wie viel ausgegeben wurde, um die Eigenschaft zu erwerben Gegner der Aufwendungen, die Priorität der Zuverlässigkeit zu behaupten, darauf zu bestehen, dass Optionskosten nicht mit konsequenter Genauigkeit gemessen werden können. FASB will die Relevanz priorisieren und glaubt, dass es bei der Erfassung von Kosten nahezu korrekt ist Ist wichtiger richtig als genau falsch zu sein, wenn man es ganz ausschaltet. Disclosure Required But Not Recognition For Now Seit März 2004 erfordert die aktuelle Regel FAS 123 Offenlegung, aber nicht Anerkennung Dies bedeutet, dass Optionen Kostenschätzungen als Fußnote offenbart werden müssen, aber sie Müssen nicht als Aufwand für die Gewinn - und Verlustrechnung erfasst werden, wo sie wären Reduzierte das ausgewiesene Ergebnis oder das Nettoeinkommen Dies bedeutet, dass die meisten Unternehmen tatsächlich vier Gewinn pro Aktie EPS-Nummern melden - es sei denn, sie wählen freiwillig Optionen, wie Hunderte bereits getan haben. In der Gewinn - und Verlustrechnung.1 Grundlegende EPS 2 Verwässerte EPS.1 Pro Forma Basic EPS 2 Pro Forma verdünnte EPS. Diluted EPS Captures einige Optionen - die, die alt sind und im Geld Eine zentrale Herausforderung bei der Berechnung von EPS ist potenzielle Verwässerung Speziell, was tun wir mit ausstehenden, aber nicht ausgeübten Optionen, alte Optionen in den Vorjahren gewährt Die sich jederzeit leicht in Stammaktien umwandeln können. Dies gilt nicht nur für Aktienoptionen, sondern auch für Wandelschuldverschreibungen und einige Derivate. Verdünnte EPS versucht, diese potenzielle Verwässerung durch die nachstehend beschriebene Treasury-Aktie zu erfassen. Unser hypothetisches Unternehmen hat 100.000 Gemeinsame Aktien ausstehend, aber auch 10.000 ausstehende Optionen, die alle im Geld sind Das heißt, sie wurden mit einem 7 Ausübungspreis gewährt, aber die Aktie hat si Nce aufgestiegen auf 20.Basis EPS Nettogewinn Stammaktien ist einfach 300.000 100.000 3 pro Aktie Verwässert EPS nutzt die Treasury-Aktien-Methode, um die folgende Frage hypothetisch zu beantworten, wie viele Stammaktien wäre ausstehend, wenn alle in-the-money-Optionen ausgeübt wurden Heute In dem oben diskutierten Beispiel würde die Übung allein 10.000 Stammaktien der Basis hinzufügen. Allerdings würde die simulierte Übung dem Unternehmen zusätzliche Bargeldausführungserlöse von 7 pro Option zuzüglich einer steuerlichen Vergütung gewähren. Der Steuervorteil ist echtes Geld, weil das Unternehmen Bekommt, um seine steuerpflichtigen Einkommen durch die Optionen zu gewinnen - in diesem Fall 13 pro Option ausgeübt Warum Weil die IRS wird Steuern von den Optionsinhabern zu sammeln, die die ordentliche Einkommensteuer auf den gleichen Gewinn zu zahlen Bitte beachten Sie die Steuervergünstigung bezieht sich auf nicht - qualifizierte Aktienoptionen Sogenannte Anreizaktienoptionen ISOs sind möglicherweise nicht steuerlich abzugsfähig für das Unternehmen, aber weniger als 20 der gewährten Optionen sind ISOs. Let s sehen, wie 100.000 Stammaktien 103 werden , 900 verwässerte Aktien im Rahmen der Treasury-Aktien-Methode, die, erinnern, basiert auf einer simulierten Übung Wir übernehmen die Ausübung von 10.000 in-the-money Optionen, die dies selbst fügt 10.000 Stammaktien an die Basis Aber das Unternehmen bekommt zurück Übung Erlöse von 70.000 7 Ausübungspreis pro Option und ein Barausgleichsbetrag von 52.000 13 Gewinn x 40 Steuersatz 5 20 pro Option Das ist eine satte 12 20 Cash-Rabatt, sozusagen pro Option für einen Gesamtrabatt von 122.000 Um die Simulation abzuschließen, sind wir Davon ausgehen, dass alle zusätzlichen Geld verwendet wird, um Aktien zurückzukaufen Zum aktuellen Preis von 20 pro Aktie kauft das Unternehmen 6.100 Aktien. Zusammenfassung, die Umwandlung von 10.000 Optionen schafft nur 3.900 netto zusätzliche Aktien 10.000 Optionen umgerechnet minus 6.100 Rückkauf Aktien Hier Ist die tatsächliche Formel, wo M aktuellen Marktpreis, E Ausübungspreis, T Steuersatz und N Anzahl der ausgeübten Optionen. Pro Forma EPS Captures die neuen Optionen im Laufe des Jahres gewährt Wir haben überprüft, wie verdünnte EPS die Wirkung von outstandi erfasst Ng oder alte in-the-money-Optionen in früheren Jahren gewährt Aber was machen wir mit Optionen im laufenden Geschäftsjahr, die null intrinsischen Wert haben, ist, vorausgesetzt, der Ausübungspreis entspricht dem Aktienkurs, sind aber trotzdem teuer, weil sie haben Zeit-Wert Die Antwort ist, dass wir ein Optionen-Preismodell verwenden, um die Kosten für die Schaffung eines nicht zahlungswirksamen Aufwands zu reduzieren, der das ausgewiesene Nettoeinkommen reduziert. Während die Treasury-Aktien-Methode den Nenner der EPS-Ratio erhöht, indem sie Aktien addiert, reduziert sich die Pro-forma-Aufwendungen Der Zähler von EPS Sie können sehen, wie die Ausgaben nicht doppelt zählen, wie einige vorgeschlagen haben, verdünnte EPS enthält alte Optionen Zuschüsse, während Pro-Forma-Aufwand enthält neue Zuschüsse. Wir überprüfen die beiden führenden Modelle, Black-Scholes und Binomial, in den nächsten zwei Raten von Diese Serie, aber ihre Wirkung ist in der Regel zu einem fairen Wert Schätzung der Kosten, die irgendwo zwischen 20 und 50 des Aktienkurses zu produzieren, während die vorgeschlagene Buchhaltung Regel erfordert Aufwand ist Sehr detailliert, die Überschrift ist beizulegender Zeitwert am Erteilungsdatum Dies bedeutet, dass die FASB Unternehmen verpflichten will, den beizulegenden Zeitwert der Option zum Zeitpunkt der Gewährung zu schätzen und die Aufzeichnungen zu erfassen, dass die Aufwendungen in der Gewinn - und Verlustrechnung die nachfolgende Abbildung mit demselben hypothetischen Unternehmen berücksichtigen Wir sahen oben an. 1 Verwässertes EPS basiert auf der Aufteilung des bereinigten Jahresüberschusses von 290.000 auf eine verwässerte Aktienbasis von 103.900 Aktien. Im Rahmen der Pro-forma kann die verwässerte Aktie Basis unterschiedlich sein. Siehe unsere technische Anmerkung unten für weitere Details. Zunächst können wir sehen, dass wir noch Haben Stammaktien und verwässerte Aktien, bei denen verwässerte Aktien die Ausübung der zuvor gewährten Optionen simulieren Zweitens haben wir weiter davon ausgegangen, dass im laufenden Jahr 5.000 Optionen gewährt wurden. Lassen Sie uns unsere Modellschätzungen annehmen, dass sie 40 der 20 Aktienkurse wert sind, Oder 8 pro Option Der Gesamtaufwand ist also 40.000 Drittens, da unsere Optionen in vier Jahren auf der Klippweste geschehen sind, werden wir die Kosten in den nächsten vier Jahren amortisieren. Dies ist die Bilanzierung des Grundsatzes der Aktion, die unser Angestellter sein wird Dienstleistungen über die Sperrfrist, so dass die Kosten über diesen Zeitraum verteilt werden können Obwohl wir es nicht veranschaulicht haben, sind Unternehmen erlaubt, die Kosten in Erwartung der Option forfeitur zu reduzieren Es aufgrund von Mitarbeiter-Kündigungen Zum Beispiel könnte ein Unternehmen vorhersagen, dass 20 der gewährten Optionen verfallen und reduzieren den Aufwand entsprechend. Unsere aktuelle jährliche Aufwand für die Optionen Zuschuss beträgt 10.000, die ersten 25 der 40.000 Aufwendungen Unser bereinigtes Nettoergebnis ist daher 290.000 Wir teilen dies in beide Stammaktien und verwässerte Aktien, um den zweiten Satz von Pro-forma-EPS-Nummern zu produzieren. Diese müssen in einer Fußnote offen gelegt werden und werden voraussichtlich in der Höhe der Gewinn - und Verlustrechnung für Geschäftsjahre, die nach dem 15. Dezember beginnen, eine Anerkennung erfordern , 2004. Endgültige technische Anmerkung für die Brave Es gibt eine Technik, die einige Erwähnung verdient, die wir die gleiche verwässerte Aktienbasis für beide verdünnte EPS Berechnungen verwendete verdünnte EPS und pro forma verdünnte EPS Technical, unter Proforma verdünnte ESP Einzelteil iv auf dem obengenannten verdient haben Finanzbericht wird die Aktienbasis um die Anzahl der Aktien erhöht, die mit dem nicht amortisierten Vergütungsaufwand erworben werden können, der neben ex Ercise Erträge und die Steuervergütung Im ersten Jahr, da nur 10.000 der 40.000 Optionskosten berechnet wurden, könnten die anderen 30.000 hypothetisch um weitere 1.500 Aktien zurückkaufen 30.000 20 Dies - im ersten Jahr - produziert eine Gesamtzahl der verwässerten Aktien von 105.400 und verdünnte EPS von 2 75 Aber im vierten Jahr, alles andere gleich, die 2 79 oben wäre korrekt, da wir bereits die Aufwand der 40.000 Remember beendet hätten, dies gilt nur für die pro forma verwässerte EPS, wo wir sind Ausgaben Optionen in der Zähler. Conclusion Expensing Optionen ist nur ein Best-Bemühungen Versuch, Optionen Kosten zu schätzen Die Befürworter sind richtig zu sagen, dass Optionen sind eine Kosten, und das Zählen etwas ist besser als das Zählen nichts Aber sie können nicht behaupten, Kosten Schätzungen sind genau Betrachten Sie unsere Firma Oben Was passiert, wenn die Aktie auf 6 nächstes Jahr tauchte und dort blieb. Dann wären die Optionen ganz wertlos, und unsere Kostenschätzungen würden sich als übertrieben erweisen Während unsere EPS unterschätzt wäre Umgekehrt, wenn die Aktie besser als erwartet, unsere EPS-Nummern wäre übertrieben worden, weil unsere Kosten würde sich als Understatement. Cashless Übung Warum nur wenige Menschen halten Aktien. ACA Journal Scottsdale Frühjahr 1998 Elaine s Gill. Volume 7 Ausgabe 1 Start Seite 31-33 ISSN 10680918 Themenbegriffe Aktienoptionen Optionen Handel Kapitalgewinne Vorstandsvergütung Geografische Namen US. Abstract Wenn die Zeit gekommen ist, ihre Aktienoptionen auszuüben, können sich die meisten Mitarbeiter und Mitarbeiter nicht leisten, Das Bargeld Um zu vermeiden, dass sie ihre Ersparnisse abbauen müssen, verwenden die meisten Mitarbeiter bargeldlose Übungen Dies ermöglicht es den Mitarbeitern durch ein spezielles Programm, das von der Firma oder einem Makler eingerichtet wird, um ihre Optionen ohne einen Geldausfall oder eine Übergabe von derzeit besessenen Aktien auszuüben. Der Makler wird Leihen Sie das Geld, um ihre Optionen ohne einen Geldausfall oder eine Übergabe von derzeit besessenen Aktien ausüben Der Makler leiht das Geld, um den Angestellten auszuüben, wer im Mittelfristig verkauft genug Aktien zur Deckung der Ausübungspreis, Steuern und Provisionen Der Mitarbeiter hält dann, was in Bargeld oder Aktien bleibt Wenn der Mitarbeiter entscheidet sich, die Aktie zu halten, wird jede zukünftige Wertschätzung als Kapitalgewinne besteuert, wenn die Aktie schließlich verkauft wird. Full Text Copyright AMERICAN COMPENSATION ASSOCIATION Frühjahr 1998.Stock-Optionen haben vor kurzem in ihre besten gekommen Obwohl sie schon seit mehreren Jahrzehnten, sie waren noch nie so weit verbreitet oder so vielfältig in ihrem Design und Anwendung wie sie heute sind Während im Allgemeinen für Führungskräfte, viele reserviert Unternehmen bieten jetzt Aktienoptionen für alle Mitarbeiter Praktisch alle Fortune 1000 Unternehmen Ausgabe Aktienoptionen und viele Konzerne, einschließlich General Mills Inc Procter 1995-2016 Steven Huddart Alle Rechte vorbehalten. Cashless Ausübung von nicht qualifizierten Optionen. Tax Regeln für bargeldlose Ausübung von nicht qualifizierten Lager Optionen. Einige Arbeitgeber machen es einfacher für Optionsinhaber, ihre Optionen durch die Bereitstellung eines Metho ausüben D der bargeldlosen Ausübung Normalerweise macht das Unternehmen Vereinbarungen mit einer Maklerfirma, die das Geld für den Kauf der Aktie leiht. Die Maklerfirma verkauft einige oder alle Aktien sofort, wobei ein Teil des Erlöses verwendet wird, um das Darlehen oft auf demselben zurückzuzahlen Tag, an dem das Darlehen gemacht wurde Die verbleibenden Erlöse ohne Abzugs - und Vermittlungsprovisionen oder sonstige Gebühren werden an den Optionsinhaber gezahlt. Nicht alle Unternehmen erlauben diese Art der Ausübung Einige Unternehmen wollen die Optionsinhaber ermutigen, die Aktie zu behalten, damit sie laufend sind Beteiligung an der Wirtschaft Andere können betroffen sein, dass Verkäufe auf diese Weise ausgeführt werden, wird der Preis ihrer Aktie drücken Sie Ihre Option Dokumente, oder überprüfen Sie mit dem Unternehmen, um zu sehen, ob diese Methode verfügbar ist. Tax Konsequenzen Im Allgemeinen sind die steuerlichen Konsequenzen von Eine bargeldlose Übung sind die gleichen wie die steuerlichen Konsequenzen von zwei separaten steps. Exercising die Option Dieser Schritt erfordert in der Regel, dass Sie normale Entschädigung Einkommen melden Wenn Sie ein e Mpateree, eine Einbehaltsanforderung gilt auch Das Einkommen und die Einbehaltung, wenn irgendwelche wird Ihnen auf Formular W-2 gemeldet werden, wenn Sie ein Mitarbeiter oder Formular 1099-MISC sind, wenn Sie nicht Für Details siehe Ausübung nichtqualifizierte Aktienoptionen. Selling der Aktie Dieser Schritt verlangt, dass Sie Kapitalgewinne oder - verluste melden, die in diesem Fall offensichtlich kurzfristig sind. Sie erhalten Form 1099-B, die Ihnen die Höhe des Erlöses nicht die Höhe des Gewinns oder Verlustes aus dem Verkauf gibt. Einzelheiten siehe Verkauf der nicht qualifizierten Option Stock. Häufig gestellte Fragen. Wir sehen oft Verwirrung auf die folgenden Punkte. Q Mein Gewinn aus der Ausübung der Option erscheint auf meinem Formular W-2 als Löhne, aber Form 1099-B berichtet die volle Höhe der Erlöse, einschließlich der Gewinn Warum ist das gleiche Betrag, der zweimal gemeldet wird. Der gleiche Betrag wird zweimal gemeldet, aber es wird nicht zweimal gezählt Form 1099-B zeigt, wie viel Sie für den Verkauf der Aktie erhalten haben Wenn Sie Ihren Gewinn oder Verlust bezeichnen, wird der Betrag, der auf Ihrem W-2 berichtet wird, als behandelt Ein zusätzlicher Betrag für die st Ock Mit anderen Worten, es erhöht Ihre Basis Der Effekt ist, um Ihren Gewinn zu reduzieren oder erhöhen Sie Ihren Verlust, so dass Sie nicht doppelt besteuert Siehe Verkauf von Aktien von nicht qualifizierten Optionen. Q Warum habe ich Gewinn oder Verlust, wenn ich die Aktie verkauft an der Gleichzeitig habe ich ausgeübt. In der Regel gibt es einen kleinen Gewinn oder Verlust zu berichten, aus zwei Gründen Erstens, die Menge berichtet auf Ihrem W-2 als Einkommen ist in der Regel auf der Aktie durchschnittlichen Preis für den Tag, den Sie ausgeübt Ihre Option, aber die Broker kann zu einem Preis etwas über oder unter diesem durchschnittlichen Preis verkauft haben Und zweitens werden Ihre Verkaufserlöse wahrscheinlich durch eine Maklerprovision reduziert werden, die einen kleinen Verlust produzieren kann Aber jeder Gewinn oder Verlust sollte minimal sein.